В. В 2000 году я инвестировал 3 500 фунтов в Fidelity Moneybuilder Balanced Fund ISA, за что мне была начислена комиссия в размере 134,61 фунтов. Теперь, спустя 24 года, стоимость моей инвестиции составляет 11 435 фунтов. За год, завершившийся в мае 2024 года, инвестиция принесла 1,92% прибыли после вычета сборов. В прошлом году я также столкнулся с комиссией в 90 фунтов (которая составляла 45 фунтов в год до февраля 2023 года) и дополнительными инвестиционными расходами в размере 72,61 фунта. Каждый год я получаю списки транзакций, которые трудно понять. Этот опыт может напомнить о необходимости инвестировать только в те области, которые я полностью понимаю. Каковы должны быть мои следующие шаги?
Многие спрашивают о «лучшем» фонде, но определить его оказывается сложно. Идеальный фонд для человека, готового принимать значительные риски с долгосрочным горизонтом инвестиций, радикально отличается от подходящего для инвестора с консервативным подходом и потребностью в стабильном доходе.
Инвесторы, ориентирующиеся на рост, как правило, предпочитают фонды с акциями, в то время как те, кто придает значение доходу, могут рассмотреть варианты с облигациями, коммерческой недвижимостью и инфраструктурой.
Для тех, кто использует платформу для самостоятельных инвестиций, выбор фондов будет зависеть от личных предпочтений. Большинство платформ классифицируют доступные фонды, упрощая процесс выбора.
Если вам кажется, что задача выбора инвестиций подавляющая, подумайте о том, чтобы воспользоваться платформой для роботизированного инвестирования, такой как Silo или Nutmeg. Эти сервисы проведут вас через опрос для определения вашей терпимости к рискам и затем автоматически инвестируют в диверсифицированный портфель фондов. Регулярно вас будут просить обновить ваши ответы в анкетах, и ваш портфель будет соответственно корректироваться.
Оценка производительности
Чтобы точно оценить производительность вашего портфеля, выберите соответствующий эталон, такой как S&P 500 для американских акций.
Инвестиционные компании часто используют индексы Asset Risk Consultants (Arc) для сравнения производительности. Эти индексы основаны на реальных данных, собранных от инвестиционных компаний по всей стране, с ежегодными данными, доступными онлайн.
Для тех, кто интересуется показателями производительности фондов, такие ресурсы, как Morningstar и Trustnet, могут быть неоценимыми. Эти платформы позволяют сравнивать производительность фонда с соответствующими эталонами на различных временных промежутках и исследовать основные инвестиции внутри каждого фонда.
Данные Morningstar показывают, что Fidelity MoneyBuilder Balanced Fund продемонстрировал худшие результаты по сравнению как с его эталоном, так и с аналогичными фондами за последние пять лет.
Около 36% активов фонда Fidelity распределены по долгосрочным государственным облигациям, которые представляют собой по сути займы от инвесторов к правительству с обещанием фиксированных ежегодных процентов (купон). С ростом процентных ставок привлекательность этих облигаций снижается, что ведет к падению их цен. Облигации с долгим сроком погашения особенно подвержены изменениям ставки, и в 2022 году они показали плохие результаты при увеличении ставок.
В отличие от этого, акции составляют 63% активов фонда Fidelity, в основном инвестированные в акции Великобритании. Фондовый рынок Великобритании значительно отстал от мировых рынков в последние годы из-за отсутствия крупных технологических компаний, которые способствовали значительному росту, а также снижения интереса инвесторов после Брекзита.
Понимание инвестиционных сборов
При покупке фонда через платформу ожидайте как сборов платформы, так и сборов фонда. Активно управляемые фонды, где менеджер активно выбирает инвестиции с целью обойти эталон, обычно имеют более высокие затраты, чем пассивные фонды, которые следят за составом индексов, таких как FTSE 100 или S&P 500. Активно управляемые фонды часто стоят около 1%, в то время как пассивные могут быть всего 0,1%. Полное осознание всех сборов критически важно для оценки производительности инвестиций после учета затрат.
Хотя я не могу продиктовать ваши следующие шаги относительно вашей инвестиции, я рекомендую сравнить сборы, производительность и распределение активов вашего фонда с аналогичными вариантами, чтобы помочь вам в процессе принятия решений.
Рэйчел Уинтер — лицензированный финансовый менеджер с опытом работы с 2012 года в компании Killik & Co, где она является партнером в команде управления инвестициями.
